К основным рискам частного инвестора можно отнести:
- рыночный риск (колебания стоимости активов)
- валютный риск (колебания курса валют и влияние этих колебаний на стоимость активов)
- риск компании, в которую вы инвестируете ваш капитал (риск “финансовых пирамид”)
Как можно застраховать себя и свой капитал от этих рисков?
От любого из вышеперечисленных рисков есть одна надежная защита, о которой мы упоминали в статье про финансовый кризис. Это диверсификация.
1. Диверсификация рыночного риска. Подразумевает под собой использование нескольких, различных по уровню риска, инвестиционных стратегий:
- консервативные стратегии с доходностью 3-4%, приносящие стабильный, хоть и небольшой доход
- умеренные стратегии с доходностью 10-12%, которые могут приносить хороший доход, но периодически падать в цене
- агрессивные стратегии (высокорисковые) с доходностью 15-20% и возможностью потерять от 30 до 50% вложенных средств
Рыночный риск определяется волатильностью актива. Волатильность характеризует тенденцию рыночных цен или дохода изменяться во времени.
2. Диверсификация валютного риска. Подразумевает распределение капитала в соответствии с вашей валютной корзиной. К примеру, 50% в рублях, 25% в долларах, 25% в евро. При этом попытки спрогнозировать курс не имеют смысла, проще составить валютную корзину, наиболее устойчивую к колебаниям курсов валют. К примеру, добавить юань или йену.
3. Диверсификация по компаниям. Здесь действуют несколько основных критериев выбора, главным из которых является надежность.
- оценка надежности (рейтинг) дается компании или банку независимыми рейтинговыми агентствами. Она может составлять ААА, АА, А, ВВВ и т.д. до D (банкрот). При этом рейтинг компании не может быть выше, чем рейтинг самой страны, в которой находится эта компания.
- структура активов (т.е. как компания будет размещать ваши средства). К примеру, если в структуре фонда облигаций имеется 80% акций и при этом он имеет репутацию доходного, стоит задуматься об инвестировании именно в него.
- основные учредители. Несомненно, можно доверять компании, учредителем которой является компания с рейтингом А или выше.
- финансовая отчетность (в том случае, если эта информация находится в общем доступе)
Практически это исчерпывающий перечень рисков частного инвестора. Достаточно учесть все вышеперечисленные способы защиты, чтобы застраховать себя от потери даже части ваших средств и более того, обеспечить себе хороший доход.